中國金融市場的逐步放開以及人民幣國際化的漸進式發展，正在為外資銀行在中國的差異化經營之路提供新契機，跨境人民幣業務正成為中國銀行業競相開辟的新藍海。

此前公布的2014年上半年財報來看，恒生中國有著不錯的表現，稅前凈利潤和總營收均較去年同期實現了兩位數的增長。“跨境業務增長相當快，是收入增長的一個主要推手。”恒生銀行（中國）副董事長兼行長林偉中日前在上海接受《第一財經日報》記者采訪時表示。

跨境人民幣業務增長

“不管是內地客戶還是香港客戶，對跨境業務的需求越來越大。”林偉中稱，對私這塊，兩地客戶對便于兩地直通的理財業務較感興趣；對公方面，隨著跨境貿易的頻繁，通過內保外貸、內保直貸等一些新的融資措施安排也會越來越多。

“點心債的特點是‘真金白銀’從境外流進來，下一步將更希望發行點心債可納入存貸比計算，作為銀行存款的補充。這對銀行整體的傭金管理、經營效益會有更大的幫助，也會鼓勵更多銀行發債。”林偉中表示，現在發債所籌集回來的資金主要用作一些投資，不能用作貸款。其實在比較成熟的市場里面，外資銀行主要的資金來源不是零售客戶，更多的是發一些長期的CD，給銀行提供一個相對穩定的資金來源。

值得注意的是，人民幣升值預期在上半年打破，林偉中稱個人投資者和貿易客戶的經營行為也在發生著變化。隨著人民幣的雙向波動，他們對期權產品更加熱衷。

“最近政府放開了一些內保外貸的政策，內保外貸業務會繼續活躍和增長。”林偉中告訴本報記者，隨著人民幣更加雙向波動，境內外差價還會客觀存在，客戶在計算營業成本的時候會有更合理的選擇，若覺得風險不可控，還可通過一些金融手段如掉期來鎖定匯率。

而作為人民幣國際化的加速器，或于10月初落地的滬港通將為外資行帶來新業務契機。“滬港通可以讓更多的海外機構和個人投資者了解A股市場，也將讓更多的A股公司在世界的陽光下運作。”林偉中表示。

同時，作為金融改革先行先試的試驗田，不到一年的時間，先后11家外資銀行落地自貿區嘗鮮新業務，率先為區內企業開展了跨境人民幣資金池、跨境人民幣集中收付等創新業務，并冀望深耕。

對于最被外界期待的FT賬戶，林偉中認為由于境外資金的成本優勢，FT賬號開立之后會讓自貿區更接近離岸市場，區內企業可充分利用境外的資金盤活國內的資金需求，更靈活地安排資金。林偉中預期第一批外資銀行提供這方面的服務要等到明年，因為中間涉及很多技術問題包括系統的對接升級等，而中資行略微早些。

中外資銀行優勢互補

在中國內地經濟增速放緩、利率市場化持續推進的大背景下，面對銀行存款競爭加劇、資金成本不斷增加的壓力，外資行亦做出了一些業務策略調整。

包括恒生、東亞、渣打在內的多家外資行上半年在凈利息收入方面均取得了不俗成績。“整體來說外資行在信貸方面比較慎重，不良率也在可控范圍內，整體水平維持在0.59%左右水平，低于中資行。”林偉中稱。

而對于高風險房地產行業的貸款，則更需要做好風險控制。“如需要提供一定的還款保證，貸款價格比例不超過50%，對開發商資歷的充分評估，包括對新房銷售后資金回籠的掌控等。”林偉中強調，在房地產開發貸款方面有些做法仍需改善，如對完工風險的監管需更加嚴格。

在林偉中看來，利率市場化是大勢所趨，但在面臨短期經營成本壓力的同時，也會給中外資銀行帶來更多業務上的互補。

根據銀監會提供的一份數據，今年上半年外資銀行在表內資產的占比接近2%，表外則超過12%，表內表外加起來統計接近5%。據林偉中介紹，外資行表外的業務比較多的是擔保、貿易信用證貸款、環球市場業務。“這就說明外資銀行的相對優勢往往是在跨境貿易、融資和環球市場，這些正是外資行在中國可做的一些互補業務，且也應是更著重發力的方向。