禾盛新材目前的主營(yíng)業(yè)務(wù)亦乏善可陳，并預(yù)計(jì)今年上半年凈利潤(rùn)同比下降10%至30%，且非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案調(diào)整后，擬募投的年產(chǎn)10萬(wàn)噸新型復(fù)合材料生產(chǎn)線項(xiàng)目尚需自籌資金投入18271.56萬(wàn)元。

　　實(shí)際控制人將變更的禾盛新材(002290.SZ)，已經(jīng)先后5次調(diào)整2015年度非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案。

　　據(jù)8月23日公告，禾盛新材調(diào)整后的預(yù)案為擬定增3204.033萬(wàn)股，募資37551.27 萬(wàn)元用于年產(chǎn)10萬(wàn)噸新型復(fù)合材料(數(shù)字印刷PCM)生產(chǎn)線項(xiàng)目。

　　引起關(guān)注的是，禾盛新材如今調(diào)整后的這個(gè)募資數(shù)額，僅為去年5月18日推出定增預(yù)案時(shí)所計(jì)劃募資規(guī)模的12.95%，并且當(dāng)初備受市場(chǎng)追捧的3個(gè)供應(yīng)鏈金融相關(guān)募投24億元的項(xiàng)目，如今均已全部石沉大海。

　　彼時(shí)，禾盛新材因計(jì)劃轉(zhuǎn)型供應(yīng)鏈金融而炙手可熱，從2015年5月18日至6月15日的短短21個(gè)交易日，其股價(jià)飆漲336.16%，令市場(chǎng)矚目。

　　“調(diào)整非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案是監(jiān)管部門(mén)要求的�！焙淌⑿虏挠嘘P(guān)人士8月23日告訴21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者，“主要是因?yàn)槲覀冎�前涉及跨界投資金融行業(yè)，近期政策對(duì)這塊監(jiān)管比較嚴(yán)格。”

　　過(guò)會(huì)后3個(gè)募投“消失”
　　2015年度非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案推出一年多已經(jīng)修訂五次的禾盛新材，大幅度調(diào)整募資和募投項(xiàng)目均發(fā)生在過(guò)會(huì)之后。

　　根據(jù)最初的預(yù)案，禾盛新材擬定增2.42億股，募資29億元用于四個(gè)項(xiàng)目，其中，基于大數(shù)據(jù)的互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融管理信息平臺(tái)項(xiàng)目4億元、商業(yè)保理建設(shè)項(xiàng)目15億元、融資租賃建設(shè)項(xiàng)目5億元、年產(chǎn)10萬(wàn)噸新型復(fù)合材料生產(chǎn)線項(xiàng)目5億元。

　　但定增再融資申請(qǐng)于2015年8月6日被證監(jiān)會(huì)受理之后，禾盛新材在2016年1月22日披露，將再融資規(guī)模縮減至27.76億元，減少了年產(chǎn)10萬(wàn)噸新型復(fù)合材料生產(chǎn)線項(xiàng)目的募資投入，其他不變。

　　而禾盛新材本次非公開(kāi)發(fā)行于今年2月2日獲證監(jiān)會(huì)審核通過(guò)，可是，7月20日，禾盛新材突然再度修訂非公開(kāi)發(fā)行預(yù)案，將募資規(guī)模從27.76億元大幅降到7.76億元，直接砍掉了合計(jì)利用募資20億元的商業(yè)保理建設(shè)項(xiàng)目和融資租賃建設(shè)項(xiàng)目。

　　之后的8月23日，基于大數(shù)據(jù)的互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融管理信息平臺(tái)項(xiàng)目也隨之消失。至此，禾盛新材通過(guò)再融資轉(zhuǎn)型供應(yīng)鏈金融的計(jì)劃已經(jīng)宣告受阻，而其最初計(jì)劃的募資規(guī)模卻是如今調(diào)整后的7.72倍。

　　公告顯示，雖然本次非公開(kāi)發(fā)行獲證監(jiān)會(huì)審核通過(guò)已有8個(gè)月多，但禾盛新材目前尚未獲得證監(jiān)會(huì)正式核準(zhǔn)批文。

　　“現(xiàn)在募投項(xiàng)目只剩下一個(gè)，批文估計(jì)下個(gè)月會(huì)拿到，今年內(nèi)應(yīng)該能完成定增。”前述禾盛新材有關(guān)人士對(duì)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者說(shuō)，“轉(zhuǎn)型是我們一直以來(lái)的目標(biāo)，但政策方面能不能操作，監(jiān)管允不允許，不是我們能控制的。”

　　禾盛新材目前也尚未放棄供應(yīng)鏈金融項(xiàng)目，據(jù)7月7日公告，其全資子公司投資設(shè)立的基金管理公司及供應(yīng)鏈并購(gòu)?fù)顿Y基金已完成注冊(cè)，目的在于投資或收購(gòu)具備核心技術(shù)、核心競(jìng)爭(zhēng)力的企業(yè)，通過(guò)該類企業(yè)鏈接其核心供應(yīng)商和客戶，實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定收益。

　　“監(jiān)管部門(mén)限制的跨界是投資指利用募資做跨界，如果以自有資金去做還是可以的�！鄙鲜龊淌⑿虏挠嘘P(guān)人士表示。

　　據(jù)公告，禾盛新材的供應(yīng)鏈并購(gòu)?fù)顿Y基金規(guī)模為5億美元，但目前僅是由基金管理公司出資510萬(wàn)美元，剩余目標(biāo)額度尚未募集。

　　“供應(yīng)鏈并購(gòu)?fù)顿Y基金的資金還沒(méi)到位，未來(lái)是否以自有資金去做或者不做，董事會(huì)還沒(méi)有定論，我也不能給你明確的答復(fù)�！鄙鲜龊淌⑿虏挠嘘P(guān)人士稱。

　　去年7月，禾盛新材全資子公司禾盛投資曾計(jì)劃出資約6億元與燕湖資本發(fā)起設(shè)立供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)基金，但最終“因合作雙方就具體合作方案未能達(dá)成一致”無(wú)果而終。

　　跨界轉(zhuǎn)型曾踩雷受限
　　盡管非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案五易其稿，但禾盛新材通過(guò)定增實(shí)現(xiàn)實(shí)際控制人易主的計(jì)劃卻自始至終沒(méi)有變化。

　　按照公告，本次非公開(kāi)發(fā)行完成后，深圳市中科創(chuàng)資產(chǎn)管理有限公司(下稱中科創(chuàng)資產(chǎn))將接替趙東明成為禾盛新材控股股東。截至8月23日，中科創(chuàng)資產(chǎn)通過(guò)受讓趙東明等人的股份和二級(jí)市場(chǎng)增持，共持有占禾盛新材19.14%的4032萬(wàn)股，若定增完成，其持股比例將達(dá)到27.42%，趙東明及其一致行動(dòng)人則下降至26.1%。

　　公告表明，中科創(chuàng)資產(chǎn)最初擬認(rèn)購(gòu)禾盛新材非公開(kāi)發(fā)行的金額為14億元，擬認(rèn)購(gòu)股份數(shù)量為1.17億股;隨著募投項(xiàng)目及其募資的不斷大幅度變化調(diào)整，目前擬認(rèn)購(gòu)金額已下降至30751.27萬(wàn)元，擬認(rèn)購(gòu)數(shù)量變成2623.83萬(wàn)股。

　　已經(jīng)成為禾盛新材潛在控股股東的中科創(chuàng)資產(chǎn)，目前也尚未完全走到前臺(tái)。

　　“公司目前還沒(méi)有改選董事會(huì)的討論，董監(jiān)高還是原幫人馬，中科創(chuàng)資產(chǎn)的人還沒(méi)進(jìn)入�！� 前述禾盛新材有關(guān)人士向21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示，“中科創(chuàng)資產(chǎn)還要等非公開(kāi)發(fā)行完成后才正式成為控股股東�！�

　　對(duì)于外界期盼的中科創(chuàng)資產(chǎn)將給禾盛新材帶來(lái)主營(yíng)業(yè)務(wù)的變化，上述禾盛新材有關(guān)人士稱，“中科創(chuàng)資產(chǎn)目前沒(méi)有資產(chǎn)注入，公司的主營(yíng)還是家電用復(fù)合材料。后續(xù)規(guī)劃要等定增完成后，新的控股股東有什么安排�！�

　　公告顯示，張偉100%持股的中科創(chuàng)資產(chǎn)成立于2015年4月3日，去年虧損4921.8萬(wàn)元。張偉還是中科創(chuàng)金融控股集團(tuán)創(chuàng)始人，主營(yíng)業(yè)務(wù)涵蓋財(cái)富管理、產(chǎn)業(yè)基金、資本投資、互聯(lián)網(wǎng)金融、融資擔(dān)保和小額貸款等。

　　而一直存在跨界轉(zhuǎn)型預(yù)期的禾盛新材，此前曾因跨界投資踩了雷。

　　2014年4月，禾盛新材以約2.19億元現(xiàn)金跨界收購(gòu)金英馬影視26.5%股權(quán)，并擬通過(guò)發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式購(gòu)買金英馬剩余的72.38%股權(quán)，后因金英馬對(duì)外借款擔(dān)保事項(xiàng)而終止。但即使僅持有26.5%股權(quán)，卻因2014年金英馬未達(dá)業(yè)績(jī)承諾，禾盛新材為此計(jì)提減值準(zhǔn)備1.41億元，造成當(dāng)年大幅虧損。

　　禾盛新材目前的主營(yíng)業(yè)務(wù)亦乏善可陳，并預(yù)計(jì)今年上半年凈利潤(rùn)同比下降10%至30%，且非公開(kāi)發(fā)行股票預(yù)案調(diào)整后，擬募投的年產(chǎn)10萬(wàn)噸新型復(fù)合材料生產(chǎn)線項(xiàng)目尚需自籌資金投入18271.56萬(wàn)元。

　　“我們是想轉(zhuǎn)型，打算做跨界，但政策不允許，現(xiàn)在也沒(méi)有進(jìn)行這方面的討論。”上述禾盛新材有關(guān)人士表示。