一是投資未到位利息支出的稅前扣除問(wèn)題的相關(guān)性規(guī)定。對(duì)于企業(yè)投資者投資未到位而發(fā)生的利息支出企業(yè)所得稅前扣除問(wèn)題，國(guó)家稅務(wù)總局日前做出明確（國(guó)稅函[2009]第312號(hào)）規(guī)定：凡企業(yè)投資者在規(guī)定期限內(nèi)未繳足其應(yīng)繳資本額的，該企業(yè)對(duì)外借款所發(fā)生的利息，相當(dāng)于投資者實(shí)繳資本額與在規(guī)定期限內(nèi)應(yīng)繳資本額的差額應(yīng)計(jì)付的利息，其不屬于企業(yè)合理的支出，應(yīng)由企業(yè)投資者負(fù)擔(dān)，不得在計(jì)算企業(yè)應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除。計(jì)算不得扣除的利息，應(yīng)以企業(yè)一個(gè)年度內(nèi)每一賬面實(shí)收資本與借款余額保持不變的期間作為一個(gè)計(jì)算期，每一計(jì)算期內(nèi)不得扣除的借款利息按該期間借款利息發(fā)生額乘以該期間企業(yè)未繳足的注冊(cè)資本占借款總額的比例計(jì)算。同時(shí)對(duì)于具體計(jì)算不得扣除的利息公式為：企業(yè)每一計(jì)算期不得扣除的借款利息=該期間借款利息額×該期間未繳足注冊(cè)資本額÷該期間借款額。企業(yè)一個(gè)年度內(nèi)不得扣除的借款利息總額為該年度內(nèi)每一計(jì)算期不得扣除的借款利息額之和。

　　二是投資未到位利息支出稅前扣除問(wèn)題的處理。實(shí)際工作中由于文件中沒(méi)有具體明確對(duì)每一期間未繳足注冊(cè)資本額與該期間借款額的金額大小進(jìn)行比較，使得當(dāng)某一期間借款額小于該期間未繳足注冊(cè)資本額時(shí)，計(jì)算的當(dāng)期不得扣除的借款利息大于實(shí)際發(fā)生的借款利息。這樣，如果一個(gè)年度內(nèi)各期都是借款額小于未繳足注冊(cè)資本額，則年度不得扣除的借款利息大于實(shí)際發(fā)生的借款利息；如果一個(gè)年度內(nèi)僅有部分期間借款額小于該期間未繳足注冊(cè)資本額。則年度不得扣除的借款利息被擴(kuò)大而失真。

　　筆者認(rèn)為，需考慮企業(yè)投資者每一期間未繳足注冊(cè)資本額與該期間借款額的金額大小。當(dāng)企業(yè)某一期間未繳足注冊(cè)資本額小于（或等于）對(duì)外借款額時(shí)，企業(yè)對(duì)外借款所發(fā)生的利息，相當(dāng)于投資者實(shí)繳資本額與在規(guī)定期限內(nèi)應(yīng)繳資本額的差額應(yīng)計(jì)付的利息，不得在計(jì)算企業(yè)應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除；當(dāng)企業(yè)某一期間未繳足注冊(cè)資本額大于對(duì)外借款額時(shí)，企業(yè)對(duì)外借款所發(fā)生的利息，不得在計(jì)算企業(yè)應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除。計(jì)算不得扣除的利息公式：當(dāng)計(jì)算期間未繳足注冊(cè)資本額≤該期間借款額時(shí)，企業(yè)每一計(jì)算期不得扣除的借款利息=該期間借款利息額×該期間未繳足注冊(cè)資本額÷該期間借款額，當(dāng)計(jì)算期間未繳足注冊(cè)資本額>該期間借款額時(shí)，企業(yè)每一計(jì)算期不得扣除的借款利息=該期間借款利息額，企業(yè)一個(gè)年度內(nèi)不得扣除的借款利息總額為該年度內(nèi)每一計(jì)算期不得扣除的借款利息額之和。因此，必須要比較企業(yè)投資者每一期間未繳足注冊(cè)資本額與該期間借款額的金額大小，采取恰當(dāng)?shù)挠?jì)算方法，才能準(zhǔn)確計(jì)算不得稅前扣除的借款利息。