“這是真的實惠!”“史上最給力股權(quán)激勵所得稅政策!”多位稅務(wù)專業(yè)人士如是評價新政策。

　　9月22日，財政部、國稅總局聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于完善股權(quán)激勵和技術(shù)入股有關(guān)所得稅政策的通知》，為支持國家大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新戰(zhàn)略，促進我國經(jīng)濟轉(zhuǎn)型升級，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，完善相關(guān)所得稅政策。

　　新政策對于股權(quán)激勵相關(guān)的所得稅，有多方面優(yōu)惠安排。如對于非上市企業(yè)，允許股權(quán)激勵時暫不納稅，遞延至轉(zhuǎn)讓該股權(quán)時納稅，且統(tǒng)一適用20%的稅率;對于上市公司高管股票期權(quán)所得個稅，納稅期限延長到12個月等。

　　財政部相關(guān)負責(zé)人表示，對全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)(俗稱“新三板”)掛牌公司，考慮其屬于非上市公司，且股票變現(xiàn)能力較弱，因此按照非上市公司股權(quán)激勵遞延納稅政策執(zhí)行。

　　當(dāng)然，該優(yōu)惠政策有限定條件。比如設(shè)有負面清單，貨幣金融服務(wù)、保險業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)、住宿和餐飲業(yè)等限制性行業(yè)不在此范疇內(nèi)。

　　新政策下稅收負擔(dān)減輕

　　股權(quán)激勵應(yīng)用有多廣?據(jù)wind資訊，今年以來，共有100多家上市公司發(fā)布了共計180條股權(quán)激勵公告。

　　隨著大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新的推進，科技成果轉(zhuǎn)化活動日益活躍，一些非上市公司為吸引人才，也比照上市公司實施了股權(quán)激勵。

　　與上市公司相比，非上市公司股權(quán)變現(xiàn)能力較弱，公司未來經(jīng)營發(fā)展的不確定性較大，很多公司希望給予進一步稅收優(yōu)惠，包括調(diào)整股權(quán)激勵的納稅時間、降低適用稅率等，以減輕稅收負擔(dān)。

　　通知規(guī)定，非上市公司授予本公司員工的股票期權(quán)、股權(quán)期權(quán)、限制性股票和股權(quán)獎勵，符合規(guī)定條件的，經(jīng)向主管稅務(wù)機關(guān)備案，可實行遞延納稅政策，即員工在取得股權(quán)激勵時可暫不納稅，遞延至轉(zhuǎn)讓該股權(quán)時納稅;股權(quán)轉(zhuǎn)讓時，按照股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入減除股權(quán)取得成本以及合理稅費后的差額，適用“財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”項目，按照20%的稅率計算繳納個人所得稅。

　　“假如一個公司凈資產(chǎn)每股10元錢，公司給你股權(quán)激勵1萬股，相當(dāng)于10萬元錢。按以前的政策，要立馬納稅。這個時候，很多員工當(dāng)然不樂意，這筆激勵跟公司前景有關(guān)，這些股票未來是否值10萬元還不確定。新政策下，等到將來股票賣掉產(chǎn)生現(xiàn)金收益的時候再來納稅。”中翰稅務(wù)合伙人王駿對21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者表示。

　　“按原來政策的話，股權(quán)激勵一行權(quán)，即員工取得股票(股權(quán))時，稅務(wù)機關(guān)就要征稅，但這些股票未必具有很好的流動性，納稅人可能難以籌得支付稅款所需的現(xiàn)金，現(xiàn)實中這種支付問題比較突出。”北京鑫稅廣通稅務(wù)師事務(wù)所副總經(jīng)理徐賀對21世紀(jì)經(jīng)濟報道記者表示。

　　按照原來的政策，股權(quán)激勵在兩個環(huán)節(jié)需要征所得稅。一是股權(quán)激勵行權(quán)時，即期權(quán)行權(quán)、限制性股票解禁以及獲得股權(quán)獎勵時，按照股票(股權(quán))實際購買價格與公平市場價格之間的差額，根據(jù)“工資、薪金所得”項目，適用3%-45%不等的7級超額累進稅率征收個人所得稅。二是在個人轉(zhuǎn)讓上述股票(股權(quán))時，對轉(zhuǎn)讓收入高于取得股票(股權(quán))時公平市場價格的增值部分，按“財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”項目，適用20%的比例稅率征稅。

　　新政策規(guī)定只需在股票(股權(quán))轉(zhuǎn)讓時這一個環(huán)節(jié)征稅，遞延了納稅時點，還簡化統(tǒng)一了稅率。徐賀表示，一些成長性好的企業(yè)，最終成功上市，或被其他上市公司兼并，他們當(dāng)初給予員工的股權(quán)激勵，增值額度非常高，若按超額累進個稅來算的話，適用的綜合稅率往往高于20%，統(tǒng)一為20%其實降低了稅負。

　　列負面清單限制適用行業(yè)

　　對于上市公司股權(quán)激勵，也有優(yōu)惠政策安排。

　　通知表示，上市公司授予個人的股票期權(quán)、限制性股票和股權(quán)獎勵，經(jīng)向主管稅務(wù)機關(guān)備案，個人可自股票期權(quán)行權(quán)、限制性股票解禁或取得股權(quán)獎勵之日起，在不超過12個月的期限內(nèi)繳納個人所得稅。

　　財政部相關(guān)負責(zé)人表示，考慮到上市公司股票流動性強、變現(xiàn)快，因此對上市公司股權(quán)激勵不再遞延至轉(zhuǎn)讓股票時繳稅，仍按現(xiàn)行政策執(zhí)行。

　　但考慮《公司法》等相關(guān)法律對上市公司高管人員在轉(zhuǎn)讓本公司股票方面有一定的期限約束，為解決上市公司股權(quán)激勵對象繳稅在時間方面的困難，此次政策調(diào)整進一步延長了上市公司股權(quán)激勵的納稅期限，由現(xiàn)行政策規(guī)定的6個月延長至12個月。

　　王駿表示，上市公司高管一次性取得的股權(quán)激勵原來是當(dāng)做6個月的收入，分攤到6個月來繳納個稅;現(xiàn)在允許分攤到12個月來納稅，由于期限拉長，適用的邊際稅率會下降。

　　財政部相關(guān)負責(zé)人表示，考慮到股權(quán)獎勵這一方式較為靈活，為避免企業(yè)通過這種方式避稅，真正體現(xiàn)對企業(yè)因科技成果轉(zhuǎn)化而實施股權(quán)獎勵的優(yōu)惠，需要對實施股權(quán)獎勵的行業(yè)范圍進行適當(dāng)限制。

　　鑒于目前科技類企業(yè)統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)難以界定，對其審核確認較為困難。兩部委借鑒國際通行做法，采取反列舉辦法，通過負面清單方式，對住宿和餐飲、房地產(chǎn)、批發(fā)和零售業(yè)、貨幣金融服務(wù)業(yè)、保險業(yè)等明顯不屬于科技類的行業(yè)企業(yè)，限制其享受股權(quán)獎勵稅收優(yōu)惠政策，負面清單之外企業(yè)實施的股權(quán)獎勵則可享受遞延納稅優(yōu)惠政策。

　　不過，王駿表示，負面清單行業(yè)之外的企業(yè)，可以采用股權(quán)激勵的辦法，鼓勵員工和企業(yè)建立長期關(guān)系，將個人和企業(yè)綁定在一起，這方面可以享受政策優(yōu)惠。

　　此外，為體現(xiàn)對企業(yè)從事創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的支持，避免企業(yè)將股權(quán)激勵變相為一般員工福利，新政策規(guī)定激勵對象應(yīng)為企業(yè)的技術(shù)骨干和高級管理人員，具體人員由公司董事會或股東(大)會決定，激勵對象人數(shù)累計不得超過本公司最近6個月在職職工平均人數(shù)的30%。